Eurex, la bolsa europea de derivados, informó que, en alianza con la firma de datos y analítica Premialab, llevará las Quantitative Investment Strategies (QIS) al mercado de futuros, en una nueva etapa de su esfuerzo por “futurizar” los mercados.
Datos clave
- Inicio: 27 de octubre.
- Productos iniciales: tres futuros temáticos sobre índices QIS basados en referencias de Société Générale y Solactive.
- Objetivo: acercar enfoques de inversión sistemáticos al público institucional y trasladar productos OTC a un formato listado con compensación central.
- Beneficios: reducción de complejidad y costos vinculados a marcos regulatorios como las Uncleared Margin Rules (UMR); mayor acceso para fondos de pensiones y administradores de activos.
- Soporte de mercado: datos y analítica de Premialab (desempeño y riesgo) para transparencia; cada contrato contará con un Sponsored Trading Participant para facilitar liquidez y formación de precios eficiente.
- Hoja de ruta: expansión prevista a estrategias long-short, índices con objetivo de volatilidad y enfoques multi‑activo (sujeto a aprobación regulatoria).
Detalles de la iniciativa
El lanzamiento “futuriza” estrategias QIS que históricamente se ejecutaban a través de instrumentos over-the-counter (OTC), llevándolas a un entorno listado y con cámara de compensación. Según Eurex, este cambio simplifica la operativa, reduce costos regulatorios y amplía la base de participantes, incluyendo fondos de pensiones y gestores de activos.
Declaraciones
“Los nuevos futuros QIS reflejan la ambición de Eurex de ‘futurizar’ los mercados. Al ofrecer una alternativa listada y con compensación central a los swaps OTC, disminuimos costos y complejidad y ampliamos el acceso para los inversionistas”.
— Elena Marchidann, responsable global de producto para derivados de rendimiento total en Eurex
“La iniciativa amplía el acceso a estrategias QIS para un espectro más amplio de inversionistas institucionales, creando nuevas oportunidades de diversificación de portafolios”.
— Adrien Geliot, director general de Premialab
Transparencia y liquidez
Premialab proporcionará datos y analítica de los índices —incluyendo métricas de desempeño y riesgo— para garantizar transparencia en la negociación. Además, cada contrato contará con el apoyo de un Sponsored Trading Participant, medida dirigida a asegurar liquidez y formación de precios eficiente desde el arranque.
Qué sigue
Eurex prevé ampliar gradualmente la oferta para incluir estrategias long-short, índices con objetivo de volatilidad y enfoques multi‑activo, sujeto a la aprobación regulatoria correspondiente.
